Aino Bunge, chef för ekonomisk analys på Finansinspektionen.
Foto: Finansinspektionen/Carsten Larsen
Bankernas marginal för bostadslån är den högsta på tio år, enligt Finansinspektionens beräkningar. Och myndigheten har inte förändrat sitt kritiserade sätt att beräkna marginalerna – utom på en punkt.
På tisdagen offentliggjorde Finansinspektionen, FI, sin rapport över bankernas räntor och utlåning för årets andra kvartal. Enligt myndighetens beräkningar landar bankernas nettomarginal efter skatt på ett bolån med en löptid på tre månader på 0,46 procent. Det kan jämföras med 0,4 procentenheter under det första kvartalet.
På ett bostadslån på 1,5 miljoner kronor hamnar slutvinsten på 6.900 kronor per år, vilket kan jämföras med 6.000 kronor i rapporten för det första kvartalet.
I våras blev Finansinspektionen ifrågasatt efter sin första kvartalsrapport i ämnet. Den tidigare medarbetaren Masih Yazdi, som idag arbetar som bankanalytiker på Credit Suisse, kritiserade FI:s beräkningar på DN debatt i början av juni. Han ansåg att FI har haft för låga antaganden om kreditförluster och inte använt sig av ett historiskt lönsamhetssnitt för bolån.
Men Finansinspektionen har inte förändrat sitt sätt att beräkna marginalen för bolån.
”Vi håller inte med om kritiken från Masih Yazdi. Vi har använt samma modell även i denna rapport”, säger Aino Bunge, chef för ekonomisk analys på Finansinspektionen.
På en punkt verkar dock FI ha tagit till sig kritiken. Beräkningen av avkastning på eget kapital, som i den första rapporten beräknades till 22 procent, uteblev i tisdagens rapport. I förra vändan ansåg Swedbank bland annat att FI hade beräknat marginalen med ett missvisande lågt antagande om ett eget kapital på 12 procent av de riskvägda tillgångarna, vilket är regelverkets miniminivå.
”Det är klart att mängden eget kapital varierar bankerna emellan. Vi gjorde en schablonberäkning. Vårt fokus i rapporten är nettomarginalerna”, säger Aino Bunge.
Swedbank känner dock inte igen bilden om ökade nettomarginaler under årets andra kvartal.
”FI:s beräkning tittar på alla aktörer, inte bara oss. Våra marginaler är inte de högsta på tio år. Vi använder oss av samma beräkningsmodell och ser att marginalen minskat något jämfört med årets första kvartal”, säger Swedbanks kommunikationsdirektör Thomas Backteman.
Hos SEB, som i likhet med Swedbank öppet redovisar sina upplåningskostnader, har bolånemarginalen ökat mellan årets första och andra kvartal.
"Vi har sett en marginalökning det senaste året, vilket vi varit tydliga med. Under sommaren har marginalökningen planat ut", säger SEB:s informationsdirektör Viveka Hirdman-Ryrberg.
Aino Bunge på Finansinspektionen uppmanar bostadslåntagare att förhandla med sina banker.
”Vinstmarginalerna för bolån har stigit. Vi ser att det finns ett utrymme att pruta. Den signalen vill vi sända till bolånekunder”, säger hon.